Wall Street y el temor por mayores quiebras

17-04-2009

 

Ayer el mercado de divisas padeció la repercusión de Wall Street. El Dow Jones y el S&P 500 fluctuaron levemente, dados los temores de algunos inversores sobre las ganancias de los bancos americanos. Además sumó presión el anuncio de la compañía informática IBM, entidad que manifestó que finalmente no está interesada en negociaciones para una posible fusión con el fabricante de computadoras Sun Microsystems Inc. Por otro lado, el JP Morgan, presentó los resultados correspondientes al primer trimestre del 2009 y dichos resultados reflejaron un descenso de casi un 10% respecto de igual periodo del año anterior, sin embargo, las cifras superaron las previsiones de los analistas. Además, gran revuelo tuvo la cuestión atinente al grupo estadounidense propietario de los centros comerciales General Growth Properties, unos de los centros comerciales más grandes de los Estados Unidos, quien ha presentado una solicitud ante un tribunal de Nueva York para acogerse a la protección del capítulo 11 de la Ley de Quiebras, al no lograr un acuerdo para con sus acreedores a los fines de refinanciar su deuda de unos 27.000 millones de dólares. Ayer se publicó el Unemployment Claims semanal, el cual determina la cantidad de individuos que solicitaron beneficios por desempleo, por primera vez durante la última semana; y arrojó un resultado de 610K superando las expectativas. Esta cifra implica 53.000 solicitudes menos que la anterior. Dicha cifra fue más favorable de lo que aguardaban varios analistas y es la más baja que se registra desde finales de enero. No obstante, un total de 6,02 millones de personas recibían subsidios en la primera semana de abril, lo que constituye una cifra sin precedentes para los Estados Unidos. Por otro lado, el Building Permits, el cual determina el nivel anual de los nuevos permisos de construcciones residenciales autorizados; terminó por publicarse en 0,51 millones, mientras que el monto estimado era de una lectura de 0,55 millones. Asimismo, el Housing Start, el cual determina el nivel anual de los nuevos inmuebles residenciales que comenzaron a construirse durante el último mes se dio a conocer con una misma cifra de 0,51 millones. Durante el día de hoy se dará a conocer para terminar la semana el Sentimiento del Consumidor elaborado por la Universidad de Michigan indicador que actualmente se estima en 58.4. Hoy de gran repercusión será el discurso que brinde el Presidente de la Fed, Ben Bernanke, en Washington DC, dado que podría insinuar la política monetaria futura de la Fed. Para hoy se espera que los operadores sigan de cerca la evolución del DOLAR, y sobre todo el desempeño que podría desarrollar contra el EURO, y la LIBRA, dado que marcará sin duda, la tendencia para la semana que viene. EURO: Recordemos que durante esta semana no se dieron a conocer noticias económicas en la Unión Europea, con excepción del Wholesale Price Index alemán, el cual determina la tasa de inflación registrada en las ventas a nivel mayorista. Ayer, sin embargo, se publicó el Consumer Price Index (CPI), el cual determina la tasa de inflación experimentada en los bienes y servicios que adquieren los consumidores, y cumplió con los pronósticos de 0,6%. Asimismo, el Core CPI, el cual excluye ciertos bienes volátiles como los alimenticios, el alcohol, el tabaco y los energéticos, terminó por publicarse en 1.5% contra las previsiones de 1,4%. Las cifras de la Producción Industrial, la cual determina el valor de la producción total realizada por fábricas y minas; resultaron con una lectura de -2.3% levemente con cierta mejoría. Sin embargo, la situación en la Euro Zona continúa reinada por la incertidumbre, sobre todo porque su máxima autoridad, el Banco Central Europeo no parece decidido a tomar una postura agresiva. Hoy en Europa se darán a conocer las cifras de la Balanza Comercial, la cual determina la diferencia entre el valor de bienes y servicios, importados y exportados y se estima un déficit de 4.7 billones. Este resultado será un buen indicador para los inversores, quienes pondrán a prueba las expectativas, previo al comienzo del fin de semana. Además el Presidente del BCE brindará un discurso durante el día de hoy, fenómeno que sumará volatilidad en la jornada comercial. El EURO se comerció dentro de un rango muy ajustado durante los últimos períodos de sesiones comerciales y probablemente seguirá bajo presión. LIBRA ESTERLINA: Esta semana de Pascua fue una semana plagada por la volatilidad. Hoy no se darán a conocer noticias económicas significativas en el Reino Unido, motivo por el cual los inversores deberán operar en base a las propias expectativas en torno a la divisa británica. Después de haber lidiado con resultados económicos en extremo negativos durante los últimos seis meses, la LIBRA parece estar ahora estabilizándose. Sin embargo, las implicaciones a largo plazo de las medidas implementadas por el Banco Central de Inglaterra se verán recién dentro de un par de meses, y es por ello que la LIBRA a largo plazo puede que retroceda. YEN JAPONES: La relación del mercado bursátil nipón para con su moneda, el YEN, ayer fue evidente. El Nikkei de la bolsa de Tokio fluctuó levemente, mientras que los inversores utilizaron los decepcionantes datos económicos chinos como excusa para tomar beneficios. Sin embargo el efecto fue leve, dadas las expectativas en incremento, en cuanto a que la recesión podría estar cediendo en los Estados Unidos. Al parecer, la divisa nipona se vio beneficiada como manifestamos ayer por las cifras del PBI de China, el cual se dio a conocer ayer y puso de manifiesto que la economía de ese país se está deteriorando. Hoy no habrá publicaciones significativas en Japón y la divisa nipona seguirá siendo el centro de atención para los inversores, quienes utilizarán al YEN como referencia para medir la evolución de las principales divisas. Análisis Técnico EUR / USD: El par realizó una corrección bajista quebrando el nivel de soporte de los 1,3100 Las bandas de Bollinger se estrechan, lo que indica la continuación del movimiento bajista. Además, tanto el gráfico diario como el de 4 horas apoyan un movimiento bajista. Parece ser que ir en corto será preferible. GBP / USD: El par se encuentra oscilando en un canal bajista sin dirección definida. Sin embargo tanto el gráfico diario y de 4 horas apoyan un movimiento bajista. Ir en corto con stops parece ser preferible. USD / JPY: El par fluctuó en un rango determinado alrededor de los 98,50-99,50 durante los últimos 3 días de comercio. Los osciladores son relativamente planos en el gráfico horario. Sin embargo podemos ver en el gráfico diario que el RSI y el Momentum apoyan un movimiento bajista. La estrategia preferida de hoy será colocar una posición en corto. USD / CHF: El gráfico horario muestra al par en una configuración alcista mientras que la volatilidad está en aumento. De acuerdo al gráfico diario este par no se está moviendo con una tendencia clara, mientras que alcanza el nivel 50 en el RSI, insinuando la continuación de la tendencia alcista. El objetivo se estima en 1,1610. El comodín Oro: De acuerdo con el gráfico horario, la tendencia bajista parece ser fuerte. El gráfico diario está confirmando que el movimiento bajista todavía es significativo y 865,00 parece ser el próximo objetivo. Los inversores podrán maximizar sus ganancias entrando en una posición en corto.